중유증권은 AW86501BDC 신제품을 발표한 아이웨이전자(688798.SH)에 주목하며 투자의견 ‘매수’를 유지했다.
동사는 핵심 제품 Hyper Hall™을 기초로 자기 센서제품 전품목을 구축했다.
세부적으로 보면 3대 제품 시리즈로 나눌 수 있는데, 안정과 신뢰성에 특화된 S시리즈, 견고함이 장점인 R시리즈, 극한의 추월을 추구하는 X시리즈가 있다.
AW86501BDC는 X시리즈 홀센서의 구성원으로 다양한 항목의 핵심 기술 우세를 지니고 있다.
우선, 업계 내 선두의 처조전력 소모를 실현해 50nA의 동작 전류만으로 TMR급 제품을 벤치마킹할 수 있다. 이는 설비 항속력 향상의 핵심적인 기초가 된다.
두 번째는 1 ×1mm의 초소형 패키징을 채택해 PCB 공간 절약을 극대화했다.
이와 더불어 외부 표유자계 억제 기능을 내장해 효과적으로 환경의 간섭을 억제하고 데이터 전송의 높은 신뢰도를 보장할 수 있다.
이는 공간 제한, 항속에 대한 우려, 환경 간섭 등 CGM 산업 발전의 핵심적인 문제를 극복할 수 있도록 도와줄 것으로 전망된다.
이외에 메타 레이벤 스마트 안경과 퀘스트 MR 시리즈 등 신제품이 동사의 다수 핵심 칩을 채택한 점 역시 동사에 성장 동력을 제공할 것으로 전망된다.
2025~27년 동사의 지배주주 귀속 순이익은 각각 3.99억/5.5억/7.03억 위안으로 전년 대비 56.66/37.65/27.94% 증가할 것으로 예상된다. 같은 기간 EPS는 각각 1.71/2.36/3.02위안으로 예상되며 PER은 50.91/36.98/28.91배다.
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