다이와증권은 지리자동차(00175.HK)의 이익 개선을 기대하며 투자의견 ‘매수’를 제시하고 목표가를 24.5HKD로 상향했다.
동사가 상반기 실적을 발표한 후 밸류에이션이 재평가됐다.
현재 동사의 2025~27년 판매량은 300만~380만 대에 달할 것으로 전망되며, 이는 기존 전망치인 190만~230만 대에서 상향된 것이다.
판매량 전망치 상향은 동사의 신에너지 자동차 전환 성공에 대한 낙관적인 전망이 반영된 것이다.
2025~27년 해외 사업 확대로 동사는 더 많이 성장할 수 있을 것으로 전망된다.
규모의 효과로 동사의 이익은 더욱 개선될 것이며, 그룹 내 시너지효과가 발휘되며 원가를 절감할 수 있을 것으로 예상된다.
이러한 전망에 따라 목표가를 기존의 14HKD에서 24.5HKD로 상향한다.
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