골드만삭스는 낮은 석탄 가격과 화력발전 가격 영향을 반영해 중국신화에너지(01088.HK)의 목표가를 기존의 30HKD에서 29.5HKD로 하향했다.
동사의 2024년도 순이익은 컨센서스를 상회했다.
주당 배당금액은 2.26위안으로 국제 재무 보고서 준칙을 기준으로 계산하면 배당비율이 72%에 달한다. 이는 2023년의 70%보다 높다.
그러나 골드만삭스는 동사의 올해와 내년 이익 전망치를 5~7% 하향했다.
이는 낮은 석탄 가격과 이로 인한 화력발전 가격 하락의 영향을 반영한 것이다.
다만 일부는 전망보다 우수한 원가 통제로 상쇄할 수 있을 것으로 보인다.
이에 따라 동사에 대한 투자의견을 ‘중립’으로 유지하고, 목표가는 29.5HKD로 하향한다.
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