화신증권은 콴퉁둥리정보(301236.SZ)가 ‘하모니OS’의 응용 시도가 크게 늘면서 실적 성장 기대감이 크다며 투자의견 ‘매수’를 제시했다.
지난 1분기 동사의 지배주주 귀속 순손실이 2.77억 위안으로 전년 동기 대비 557.51%나 확대됐다. 이는 1월 기업 인수를 완료하면서 재무제표를 연결 과정에서 손실이 확대됐다.
하모니OS 응용 능력을 강화하기 위해 더 많은 연구개발(R&D) 투자에 나서면서 비용 지출 규모도 컸다.
특히 동사는 이전 통신, 인터넷, 금융, 하이테크, 제조업 등 분야를 중심으로 한 소프트웨어 제작과 솔루션 서비스를 제공한다. 특히 동사는 화웨이 운영체제(OS)인 ‘하모니OS’ 활용 능력이 가장 우수한 기업으로 분류돼 대표적인 ‘하모니OS’ 테마주로 분류된다.
지난해부터 중국 내 ‘하모니OS’ 활용 시도가 크게 늘면서 동사의 일감 역시 크게 늘어난 상황인데, 이 과정에서 동사는 다양한 산업을 대상으로 하모니OS 응용 서비스를 제공 중이다.
하모니OS 외에도 국산 OS 응용 능력을 갖춘 상황이기에 국산 OS 플랫폼 구축 과정에서 동사의 규모 성장 기대감은 상당한 편이다.
따라서 앞으로 OS 분야 국산화 전환 작업이 시행되는 과정에서 동사가 최대 수혜주로 분류되기에 동사에 더 많은 관심을 가져야 할 필요가 있다.
2024~26년 동사의 지배주주 귀속 순이익은 각각 6.95억/9.24억/11.2억 위안으로 전년 대비 30.2/32.9/21.2% 증가할 것으로 예상된다. 같은 기간 EPS는 각각 0.73/0.97/1.18위안으로 예상되며 PER은 46.3/34.8/28.8배다.
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